Призначення кредиту як суспільних відносин проявляється у його функціях. Функції кредиту – прояв сутності кредиту, вираз громадського призначення. До основних функцій кредиту відносяться такі:
Зміст:
- Емісійна функція кредиту
- Перерозподільна функція кредиту
- Функція заміщення готівки
- Стимулююча функція кредиту
- Соціальна функція
Зміст
Емісійна функція кредиту
Емісійна функція кредиту виникла з появою банків та нині стала першорядною.
Банк, що зберігає гроші одного клієнта та видає ці гроші в кредит іншому клієнту, збільшує загальну суму грошей, що перебувають у обігу. Це мало місце і за часів металевого обігу. Отримавши золоті або срібні гроші на зберігання (депонування), банк записував їх на рахунок власника як свій обов’язок перед ним. Запис грошової суми за рахунком власника насправді вже постає як безготівкові гроші. Якщо потім банк видавав ці металеві гроші іншому клієнту в кредит, то у господарському обороті з’являлися готівка поряд з тим, що на рахунку власника залишалися безготівкові гроші як зобов’язання банку.
Але дуже швидко банкіри зрозуміли, що необов’язково видавати кредит раніше задепонованими готівкою (металевими) грошима, а можна видати кредит спеціально оформленими своїми зобов’язаннями – банкнотами (банківськими квитками), випущеними (емітованими) на суму дедепонованих металевих грошей. І тут зобов’язання банку були реальними – сума випущених банкнот дорівнювала сумі раніше депонованих готівки. Іншими словами, банкнотна емісія (тобто емісія паперових грошей) була забезпечена металевими грошима, що зберігаються в банку.
Однак завжди є спокуса випустити банкнот на суму більшу, ніж сума металевих грошей, що зберігаються в банку. У цьому випадку частина емісії паперових грошей не була забезпечена металевими грошима (або золотим запасом банку) взагалі. Така ситуація в економічній історії людства часто призводила до дестабілізації грошового обігу, знецінення паперових грошей.
За панування кредитних (умовних) грошей у фідуціарних грошових системах кредитна (грошова) емісія теоретично може бути необмеженою. Прийнявши один депозит певної суми, банк видасть цей депозит вже як кредит свого клієнта-позичальника, зарахувавши цю суму на його розрахунковий рахунок. У свою чергу, клієнт спрямовує цю суму в інший банк на розрахунковий рахунок свого партнера (контрагента) у порядку оплати поставки товару. У банку контрагента таким чином осідає грошова сума початкового депозиту. Якщо ця сума найближчим часом не потрібна контрагенту, то її банк може надати в кредит позичальнику, і він відправить її в третій банк на рахунок вже свого партнера і так до нескінченності. З нашого прикладу видно, що та сама сума початкового депозиту виявилася тричі зафіксованою в трьох банках і статистично врахована в потрійному розмірі в грошових агрегатах M1 та М2.
Механізм кредитної емісії отримав назву мультиплікації грошей. Оскільки вона здійснюється через систему депозитно-кредитних інститутів, основу якої складають банки, часто її називають банківською мультиплікацією.
Принципова необмеженість кредитної емісії спричинила розроблення та впровадження, по-перше, спеціальних організаційно-методичних прийомів (принципів) кредитування, що дозволяють обмежувати обсяги кредитування у зв’язку з можливістю реалізації кредитного ризику; по-друге, спеціальних інструментів грошово-кредитного регулювання, за допомогою яких можна обмежувати кредитну експансію банків (тобто емісію) або навіть на якийсь час скорочувати обсяг грошової маси, що обертається, і обсяг кредитних ресурсів, які мають банки.
Масштаби кредитної емісії комерційних банків дуже великі. Через війну кредитної емісії комерційних банків грошовий обіг вводяться їх кредитні ресурси, що з недостатньому регулюванні кредитної експансії банків призводить до виникнення незабезпечених товарної масою грошей. Саме через грошовий (кредитно-депозитний) мультиплікатор, тобто. передачі кредитів (депозитів) із банку банк, можливість кредитної емісії багаторазово зростає, що утрудняє контроль з неї. Саме кредитна мультиплікація створює інфляційний ефект, а сучасні кредитні гроші принципово схильні до інфляції, тобто. знецінення.
Перерозподільна функція кредиту
Кредит як форма використання тимчасово вільних коштів на засадах повернення обумовлює їх «перелив» з одних сфер господарську діяльність до інших. Кредитні відносини перерозподіляють грошові ресурси між галузями, регіонами, підприємствами, між населенням та корпоративним сектором, між державою, з одного боку, корпораціями та населенням – з іншого. У цьому ролі кредит є ринковим регулятором економіки, перерозподіляючи тимчасово що вивільняється вартість між різними суб’єктами господарського життя.
Це перерозподіл ресурсів у принципі має бути ефективним, тобто. сприяти зростанню ефективності всієї економіки, оскільки кредитні ресурси надаються насамперед позичальникам, які ведуть свій бізнес ефективно (і тому здатні відновити кредит), і раціональним, тобто. що забезпечує збалансованість економіки. Однак це досягається часто лише за допомогою державного регулювання. Так, в економічній практиці багатьох країн, щоб стимулювати надходження кредитних ресурсів у ті чи інші галузі чи регіони, кредит користується певними видами державної підтримки. Наприклад, іпотечний кредит для придбання (будівництво) житла стимулюється у багатьох країнах (субсидування відсоткової ставки за кредитом, гарантії органів управління, часткове погашення з бюджету та інших.).
За відсутності ефективного державного регулювання можливе переміщення капіталу зі сфери виробництва у сферу обігу, з наукомістких галузей економіки з високою часткою новоствореної вартості у сировинні та видобувні галузі. Така ситуація склалася в Росії, де рентабельність у видобувних галузях у кілька разів перевищує прибутковість у обробній промисловості. Зокрема, у 2006 р. у нафтовидобутку та металургії рентабельність продукції вдвічі перевищувала середню рентабельність по промисловості та у 2,6-2,7 раза – по народному господарству загалом. Рентабельність у торгівлі також вища, ніж у переробній промисловості.
Завдяки кредиту тимчасово вільні кошти одних підприємств та організацій мобілізуються та передаються іншим підприємствам та організаціям. Таким чином, перерозподільна функція проявляється при акумуляції ресурсів, що вивільняються, а також при їх розміщенні.
Кредит у функції перерозподілу служить джерелом освіти оборотних засобів підприємств і закупівельних організацій, а деяких випадках ще й основних засобів. Кредит, використовуваний освіти оборотних засобів, є, зазвичай, короткостроковим, а освіти основних засобів – переважно довгостроковим.
Функція заміщення готівки
Завдяки кредиту створювалися умови для заміщення свого часу золотих монет, потім інших видів готівки кредитними та ведення платежів у господарстві шляхом безготівкових розрахунків. Витісняючи з грошового обороту готівку, кредит виконує функцію економії готівки. Оскільки в процесі кредитування створюються такі засоби обігу та платежу, як векселі, чеки, кредитні картки, що розширюють та прискорюють грошовий оборот, функція заміщення готівки носить емісійний характер.
З появою пластикових (дебетових та кредитних) карток структура грошової маси стала прискорено змінюватися на користь безготівкових грошей. В даний час частка готівки в розвинених країнах знизилася до 12-10% у загальному обсязі грошової маси. У нашій країні також у зв’язку з розповсюдженням розрахунків пластиковими картками на основі кредиту частка готівкових розрахунків постійно знижується та досягла близько 30% у загальній масі розрахунків.
Стимулююча функція кредиту
Стимулююча функція кредиту у тому, що з його платності і повернення він стимулює економне, раціональне використання фінансових коштів позичальниками. Виробничі підприємства, перебуваючи у боргової залежності від банків, намагаються здійснювати розширене відтворення з урахуванням оптимального підходу, знижувати витрати виробництва з допомогою збільшення його масштабів, спрямовувати фінансові капітали найбільш ефективні інвестиційні проекти, виробництва нових видів продукції.
Крім того, самі кредитори підходять до вибору позичальників селективно, видаючи кредити насамперед тим компаніям та фірмам, які ведуть свій бізнес ефективно та у яких ризик неповернення кредиту є меншим. Кредит загалом сприяє підвищенню ефективності виробництва.
Стимулююча функція кредиту проявляється також у сфері споживання. З одного боку, кредит дає можливість населенню придбати дорогі товари до терміну, коли будуть накопичені необхідні кошти, з іншого – купуючи якісь речі у кредит, населення зазвичай скорочує поточне споживання, ведучи своє домашнє господарство раціональніше, доки виплатить кредит. Таким чином, споживчий та іпотечний кредити домогосподарствам певною мірою дисциплінують споживання, роблять його раціональнішим, що має і певний антиінфляційний ефект.
Соціальна функція
Оскільки у більшості країн частина соціальних послуг (послуги освіти, медичні послуги, підвищення кваліфікації та професійна перепідготовка, санаторно-курортне лікування та ін.) надається на платній основі, то низькоприбуткові групи населення вдаються до кредиту, коли необхідно сплатити за подібні послуги. Масштаби кредитування соціальної сфери залежить від рівня її бюджетного фінансування. Що роль держави у наданні безкоштовних послуг соціального характеру, то скромніша роль кредиту на фінансуванні соціальної сфери.
Нині низка вітчизняних банків пропонують кредити на соціальні цілі: освітній кредит, кредит лікування, відпочинок тощо. У тих країнах, де соціальна сфера базується в основному на ринкових засадах, висока роль кредиту у фінансуванні соціальних послуг.
Соціальні кредити також фінансують зайнятість населення та індивідуальну трудову діяльність. До них насамперед належить мікрокредит, що виник на початку 1970-х років. у країнах із високою часткою бідного населення (Бангладеш та Індія).
Мікрокредит видається дуже невеликими сумами на короткі терміни без забезпечення (як правило, за рекомендацією позичальників, що діють) на індивідуальну трудову діяльність і мале підприємництво. За допомогою мікрокредитування здійснюються підвищення рівня зайнятості та формування джерел доходу найбідніших верств населення. Засновник системи мікрокредиту в Бангладеш та Індії Мухаммад Юнус у 2006 р. став лауреатом Нобелівської премії з економіки за досягнення у сфері боротьби з бідністю. Цей вид кредиту отримав розвиток і в ряді розвинених країн, наприклад, у США, де він надається соціально незахищеним верствам населення (інваліди, ветерани військових конфліктів, матері-одиначки та ін.).
Певну соціальну роль несуть кредити, що надаються некомерційними кредитними установами: кредитними спілками, касами взаємодопомоги, лікарняними касами, ощадно-позичковими асоціаціями.
У практиці діяльності кредитних організацій розглянуті вище функції кредиту реалізуються лише за стабільному стані грошового обігу, державних фінансів та банківської системи, і навіть за умов суворого дотримання основних принципів кредитування усіма суб’єктами кредитних відносин, як позичальниками, і кредиторами.
