Ризик та невизначеність є невід’ємними супутниками підприємницької діяльності. Тому для будь-якого підприємця дуже важливо чітко ідентифікувати всі ризики, пов’язані зі здійсненням підприємницької діяльності, щоб запровадити ефективну систему управління ризиками.
Підприємницькі ризики Досить різноманітні, т.к. вони охоплюють усі сфери діяльності бізнесу:
- виробництво та реалізацію продукції;
- інвестиційну діяльність;
- інноваційну діяльність;
- операційну діяльність;
- фінансові операції тощо.
Підприємницький ризик — це ймовірність часткової або повної втрати ресурсів (капіталу) або недоотримання доходів (прибутку) порівняно з очікуваною (прогнозною) величиною.
Розглянемо ключові ризики, які найбільше впливають на підприємницьку діяльність і мають найбільший вплив на фінансові результати компанії. Слід зазначити, що це ризики тісно взаємопов’язані між собою, тому часто вони перетинаються між собою.
Зміст
1. Комерційний ризик
Комерційний ризик — це ризик, що у процесі реалізації товарів та послуг, вироблених чи куплених компанією: зниження обсягів реалізації продукції результаті падіння попиту чи потреби на реалізований товар, витіснення його товарами-конкурентами чи товарами-заменителями; запровадження обмежень на продаж (квоти, заборона реалізації); втрата товару; втрата якості товару у процесі обігу (транспортування, зберігання), що призводить до зниження його ціни; підвищення витрат звернення проти наміченими внаслідок виплати штрафів, непередбачених мит і відрахувань, що зумовлює зниження прибутку підприємницької фірми тощо.
2. Виробничий ризик
Виробничий ризик – Це ризик, характерний для виробничої діяльності і пов’язаний зі збитками від зупинки виробництва з різних причин, а також з неадекватним використанням техніки та технології, основних та оборотних фондів, виробничих ресурсів та робочого часу.
3. Інвестиційний ризик
Інвестиційний ризик – це ймовірність повної або часткової втрати вкладеного капіталу або не отримання очікуваного доходу (прибутку) під час здійснення реальних та/або фінансових інвестицій.
4. Інноваційний ризик
Інноваційний ризик — це ймовірність втрат, що виникають під час вкладення підприємницької фірмою коштів у виробництво нових товарів та послуг, які, можливо, не знайдуть очікуваного попиту на ринку.
5. Операційний ризик
Операційний ризик — це ризик отримання збитку внаслідок неадекватних чи хибних внутрішніх процесів, дій співробітників та систем чи зовнішніх подій. Операційний ризик може також включати інші класи ризику, такі як шахрайство, безпека, захист конфіденційності тощо.
6. Юридичний ризик
Юридичний ризик — це ризик для надходжень та капіталу, що виникає через порушення чи недотримання компанією вимог законів, нормативно-правових актів, угод, прийнятої практики чи етичних норм, а також через можливість двозначного тлумачення встановлених законів чи правил.
7. Технічний ризик
Технічний ризик – Це ризик, зумовлений технічними факторами. Він являє собою комплексний показник надійності елементів техносфери та виражає ймовірність аварії або катастрофи при експлуатації машин, механізмів, реалізації технологічних процесів, будівництві та експлуатації будівель та споруд.
8. Стратегічний ризик
Стратегічний ризик — це ризик для надходжень та капіталу, що виникає через неправильні управлінські рішення, неналежну реалізацію прийнятих рішень та неадекватне реагування на зміни у бізнес-середовищі.
9. Ризик ліквідності
Ризик ліквідності — це небезпека втрат у разі нездатності компанії покрити свої зобов’язання щодо пасивів балансу вимогами щодо активів. Подібна ситуація виникає, зокрема, при зниженні ринкової вартості активів компанії та/або погіршення їх якості (безнадійна дебіторська заборгованість, псування майна тощо).
10. Валютний ризик
Валютний ризик — це ймовірність фінансових втрат у результаті зміни курсу валют, що може статися у період між укладенням контракту та фактичним здійсненням розрахунків щодо нього.
11. Кредитний ризик
Кредитний ризик – Це ризик виникнення у компанії проблем з обслуговуванням позичкової та іншої кредиторської заборгованості, тобто. неможливість погасити у повному обсязі та у встановлений строк наявну заборгованість за зобов’язаннями, включаючи нараховані відсотки.
12. Відсотковий ризик
Відсотковий ризик — це ризик несприятливої зміни відсоткових ставок внаслідок яких компанія недоотримає дохід (падіння відсоткових ставок за цінними паперами в інвестиційному портфелі) або збільшить свої витрати на боргові зобов’язання (збільшення відсоткових платежів за кредитом).
13. Податковий ризик
Податковий ризик — це ймовірність виникнення непередбачених фінансових втрат, пов’язаних із запровадженням нових видів податків, збільшенням розмірів податкових ставок за чинними податками, скасуванням податкових пільг або «податкових канікул», що використовуються підприємством, зміною порядку та строків внесення податкових платежів.
14. Репутаційний ризик
Репутаційний ризик — це ризик для надходжень та капіталу, що виникає через несприятливе сприйняття іміджу компанії клієнтами, контрагентами, акціонерами (учасниками) чи органами нагляду. Це впливає на здатність компанії встановлювати нові відносини з контрагентами, надавати нові послуги чи підтримувати існуючі відносини.
15. Політичний ризик
Політичний ризик — це можливість виникнення збитків (або недоотримання прибутку) у зв’язку із можливими змінами державної політики: зміна законодавчої бази, зміна пріоритетів економічного розвитку, зміна інвестиційного клімату, військові конфлікти тощо.
16. Екологічний ризик
Екологічний ризик – це ймовірність виникнення негативних змін у навколишньому природному середовищі або віддалених несприятливих наслідків цих змін (повені, землетруси, урагани тощо), у т.ч. ризики техногенного походження (виробничі аварії, катастрофи)
17. Ризик концентрації
Ризик концентрації — це ризик того, що інвестор зазнає збитків через відсутність диверсифікації, надто сильно інвестуючи в одну галузь, одну географічну зону або один тип цінних паперів.
18. Країновий ризик
Країновий ризик — це ризик зміни поточних чи майбутніх політичних чи економічних умов у країні настільки, коли зовнішньоекономічні контрагенти не зможуть виконати свої зобов’язання.
19. Інфляційний ризик
Інфляційний ризик – Це ризик, що полягає в можливості знецінення грошових активів, а також доходів та прибутку підприємства у зв’язку зі зростанням інфляції.
20. Ціновий ризик
Ціновий ризик – це ймовірність виникнення непередбачених фінансових втрат від зміни рівня цін на продукцію або окремі фінансові інструменти в майбутньому періоді або під час операцій купівлі-продажу.
